Налогообложение в ADGM: финансовый центр Абу-Даби

Что такое ADGM

Abu Dhabi Global Market (ADGM) — международный финансовый центр на острове Аль-Мариа в Абу-Даби. Создан в 2015 году как конкурент DIFC. Собственная правовая система (English Common Law), регулятор — FSRA (Financial Services Regulatory Authority).

Налоговый режим ADGM

ADGM предоставляет: 0% корпоративного налога (по специальному режиму); нет НДС для транзакций внутри ADGM; нет налога на прирост капитала; нет налога на наследство.

Особенность: ADGM подписал Pillar Two-соглашение с правительством ОАЭ: крупные МНК (€750 млн+ выручки) в ADGM могут попадать под 15% минимальный налог через UAE Domestic Minimum Top-up Tax.

Лицензируемые виды деятельности в ADGM

FSRA лицензирует: Regulated Activities (управление активами, брокеридж, депозитарий, управление фондами, советник по инвестициям); Non-Regulated Activities (технологические компании, профессиональные услуги, торговля).

ADGM Crypto Framework: один из наиболее продвинутых регуляторных режимов для криптоактивов. Лицензирование OVAs (Virtual Asset Operators).

Сравнение DIFC vs ADGM

Параметр	DIFC	ADGM
Регулятор	DFSA	FSRA
Специализация	Исламские финансы + традиционные	Asset Management, Tech
Размер	Крупнее, более устоявшийся	Растёт быстро
Стоимость	Дороже	Немного дешевле
Криптоактивы	Ограниченно	Развитый фреймворк

Практическое задание

Семейный офис (Family Office) с $200 млн активов ищет юрисдикцию для регистрации в ОАЭ. Клиенты — семьи из России, Казахстана, Индии. Активы: акции публичных компаний, PE-фонды, недвижимость. Сравните DIFC и ADGM как площадки для семейного офиса: регуляторные требования, стоимость, налоги, репутация.